Strategi Indikator Makro (The 16)

“Pasar adalah hilir dari politik. Perang dagang, perang kinetik, atau hasil pemilu dapat mengesampingkan fundamental apa pun. Kami memposisikan untuk 'Risiko Ekor' yang diabaikan orang lain.”

“Siklus bisnis adalah detak jantung. Kami mengidentifikasi di mana kami berada dalam siklus (Pertumbuhan, Perlambatan, Resesi, Pemulihan) dan mengalokasikan aset yang sesuai. Saat ini, kami berada dalam volatilitas 'Siklus Akhir'.”

“Kami menggunakan model mengikuti tren sistematis di 50+ pasar. Kami mencari 'Fat Tails' (pergerakan besar). Ketika tren terbentuk, kami menungganginya sampai rusak. Emosi manusia adalah kewajiban; aksi harga adalah kebenaran.”

“Harga adalah arbiter terakhir. Bahkan jika tesis makro sempurna, jika harga tidak mengkonfirmasi, kami memotong perdagangan. Kami menggunakan 'Analisis Antar Pasar' (mis., Imbal Hasil Obligasi vs. Saham Utilitas) untuk mengkonfirmasi validitas.”

“'Jangan Melawan The Fed'. Likuiditas mengatur segalanya. Jika bank sentral mencetak, kami membeli aset keras. Jika mereka memperketat, kami memegang uang tunai. Memahami 'Pipa' sistem keuangan adalah kuncinya.”

“Teknologi adalah kekuatan deflasi. Ini mengganggu model ekonomi tradisional (Kurva Phillips). Kami bertaruh pada era eksponensial di mana produktivitas Algorithmic Intelligence berbenturan dengan beban utang yang berat.”